Mario Romano: il profilo del nuovo fondo a scadenza con focus sul mercato azionario americano
Il profilo temporale del nuovo fondo
Tre mesi di collocamento, a partire dal 15 febbraio 2023, sono le coordinate per la sottoscrizione di US Equity Step In 2028 AB, il nuovo fondo a scadenza, con durata 5 anni e ad accumulo, costruito insieme ad AllianceBernstein, Asset Manager con una comprovata esperienza nell’area geografica americana. Il fondo è strutturato con una componente obbligazionaria in euro e una componente azionaria con focus sull'area americana.
La traiettoria di crescita azionaria
L'idea sottostante è quella di cogliere le opportunità che il mercato americano offre in questa fase, molto dinamico soprattutto in fase di recupero, e con la prospettiva di rendimenti significativi sull'orizzonte dei 5 e 10 anni.
La strategia di gestione del portafoglio prevede alla partenza una componente obbligazionaria/monetaria del 90% e una azionaria americana del 10% che viene incrementata gradualmente ogni anno del 10% fino a raggiungere, all’inizio del 5° anno, un portafoglio bilanciato equamente distribuito tra l'obbligazionario e l'azionario.
La strategia del prodotto
Mario Romano, Direttore Investimenti di Sella SGR, riassume così l’idea gestionale del nuovo prodotto: "Dopo un anno così impegnativo per i mercati finanziari riteniamo di poter cogliere le potenzialità offerte da un lato dal mercato obbligazionario, che oggi torna ad esprimere rendimenti interessanti, e dall’altro lato costruire un posizionamento sul mercato azionario americano che ha spesso dato prova di recuperi più rapidi rispetto ad altre aree geografiche.
La strategia del fondo è quella di pianificare un percorso di incremento dell’esposizione azionaria e contestualmente ridurre l’incertezza del momento di ingresso nei mercati azionari, diversificando la componente azionaria tra le numerose strategie sul mercato US gestite dal team di Alliance Bernstein, il tutto investendo in coerenza con i principi di sostenibilità sociale, ambientale e di governance come tutti i fondi lanciati dal Sella SGR negli ultimi anni."
Il profilo della sostenibilità
US Equity Step In 2028 Alliance Bernstein è un prodotto finanziario che promuove caratteristiche ambientali, sociali e di buona governance (ESG) ai sensi dell’art.8 dell’SFDR.